Узнав о своём диагнозе – неоперабельном раке лёгких, – школьный учитель химии Уолтер Уайт оказывается перед лицом не только смертельной болезни, но и тяжёлого финансового кризиса. Его скромная зарплата не может покрыть дорогостоящее лечение и обеспечить будущее беременной жене и сыну-подростку с детским церебральным параличом. Осознание приближающегося конца и отчаяние от невозможности оставить семью в нищете толкают Уолтера на радикальный и опасный путь. Обладая блестящим умом химика, он видит единственный быстрый способ заработать крупную сумму денег – создать и наладить производство кристаллического метамфетамина высочайшей чистоты, который высоко ценится на чёрном рынке. Однако для реализации этого плана ему необходим проводник в криминальный мир, человек со связями и хотя бы минимальным опытом. Таким человеком неожиданно становится его бывший ученик Джесси Пинкман, которого Уолтер когда-то с презрением выгнал с уроков и чьё будущее считал безнадёжным. Джесси, мелкий уличный дилер и неудачливый производитель мета, как раз находится в отчаянном положении: после полицейского рейда он потерял своего напарника и примитивную лабораторию. Встреча бывшего учителя и ученика на парковке, где Уолтер выслеживает Джесси, становится точкой невозврата для обоих. Уолтер предлагает невероятное партнёрство: его гениальные знания химии и методичный ум в обмен на уличный опыт Джесси и его каналы сбыта. Так начинается их совместное путешествие в преступный мир Альбукерке, где Уайт, взяв псевдоним Гейзенберг, постепенно превращается из робкого и сломленного человека в расчётливого и безжалостного наркобарона, чей продукт становится легендой. Их путь – это череда постоянных испытаний: от первых неуклюжих попыток наладить производство в фургоне посреди пустыни до конфликтов с местными дилерами, жёсткими криминальными авторитетами и постоянной угрозой со стороны правоохранительных органов. Каждое решение, каждый шаг глубже в эту тень отдаляют Уолтера от его прежней жизни, ставя под удар не только его собственную безопасность, но и жизни его семьи и самого Джесси, с которым их изначально чисто деловые отношения постепенно перерастают в сложную, болезненную и почти отеческую связь.